Bagaimana Perintah Eksekutif Terkini Ini Boleh Menjejaskan Simpanan Persaraan Anda

Anda mungkin pernah mendengar mengenai "pemerintahan fidusia" pentadbiran Obama, sebuah projek kumpulan jangka panjang dengan Jabatan Tenaga Kerja yang ditetapkan untuk berkuat kuasa pada 10 April 2017.

Selepas bertahun-tahun perancangan dan perbincangan, peraturan fidusiari ditetapkan untuk meningkatkan tahap perhatian dan penjagaan yang dibayar kepada akaun persaraan, sama ada akaun tersebut diuruskan oleh penasihat kewangan atau firma pembrokeran.

Tetapi Presiden Donald Trump takut akan peraturan fidusiari mengurangkan pilihan untuk pelabur, sambil menyekat profesional yang sudah menganggapnya adalah melindungi pelanggan mereka.

Trump menandatangani perintah eksekutif pada hari Jumaat, 3 Februari, membenarkan Jabatan Tenaga Kerja menyemak dan menyemak peraturan itu.

Walaupun draf perintah menangguhkan tarikh berkuat kuasa pada 10 April, teks akhir perintah itu tidak mempunyai arahan sedemikian.

"Sekarang, peraturan itu akan berkuatkuasa pada 10 April walaupun nasib muktamadnya masih dalam keadaan tidak menentu," kata CNBC Yian Mui.

Perjalanan peraturan fidusiari adalah penggulungan, tetapi nasibnya boleh mempengaruhi bagaimana anda membuat keputusan tentang simpanan dan pelaburan persaraan anda.

Apa yang Fidusia?

Peraturan ini memerlukan penasihat perancangan persaraan untuk bertindak untuk faedah pelanggan mereka pada tahap "fidusia". Ia mungkin kelihatan jelas, tetapi tidak semua orang yang memberikan nasihat pelaburan mungkin mempunyai kepentingan terbaik pelanggan mereka.

Penasihat pelaburan dipegang pada piawaian tinggi di bawah Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa, yang menjelaskan kewajipan mereka dalam sesuatu yang serupa dengan ikrar pramuka:

Sebagai penasihat pelaburan, anda adalah "fidusiari" kepada pelanggan penasihat anda. Ini bermakna anda mempunyai kewajipan asas untuk bertindak demi kepentingan klien anda dan memberi nasihat pelaburan dalam kepentingan terbaik pelanggan anda. Anda berhutang kepada pelanggan anda sebagai kewajipan kesetiaan yang tidak berbelah bahagi dan kepercayaan yang sangat baik. Anda tidak sepatutnya terlibat dalam sebarang aktiviti yang bercanggah dengan kepentingan mana-mana pelanggan, dan anda harus mengambil langkah-langkah yang perlu untuk memenuhi kewajiban anda. Anda mesti menggunakan penjagaan yang munasabah untuk mengelakkan pelanggan yang mengelirukan dan anda mesti memberikan pendedahan penuh dan adil semua fakta material kepada pelanggan dan bakal pelanggan anda.

Itu sangat menarik, kan? Atas kehormatan saya, saya akan cuba melayani pelanggan saya supaya mereka tidak kehilangan satu tan wang. Peraturan yang baik untuk diikuti.

"Jika anda mempunyai perancang kewangan atau penasihat yang merupakan penasihat pelaburan berdaftar, anda sudah mendapat penjagaan peringkat fidusiari kerana mereka sudah dikehendaki mematuhi piawaian itu," jelas Wall Street Journal.

Tetapi jika anda menguruskan akaun persaraan anda melalui broker atau syarikat insurans, anda mungkin mendapat nasihat yang hanya memenuhi "standard kesesuaian" - ia memenuhi keperluan anda berdasarkan profil pelaburan anda - bukannya mendapatkan nasihat yang kukuh berdasarkan keperluan anda dan minat terbaik anda.

Ini bermakna broker anda boleh mengesyorkan pelan pelaburan itu okey, tetapi meletakkan anda lebih berisiko daripada anda selesa dengannya.

Penyokong peraturan mengatakan yuran dan bayaran kos rakyat Amerika satu mata peratusan setahun pada simpanan persaraan mereka - keseluruhan $ 17000000000 setahun.

Satu mata peratusan mungkin tidak kelihatan seperti banyak, tetapi jika anda mempunyai tabungan persaraan yang sihat dan anda ditekan untuk menggerakkan dana anda ke rancangan yang tidak sesuai untuk anda (tetapi mendapatkan broker anda yang besar), itu satu titik peratus boleh menambah cepat.

Tarik balik industri kewangan ke atas peraturan itu berpendapat bahawa statistik $ 17 bilion adalah overblown, dan peraturan baru akan menghadkan akses kepada nasihat untuk orang yang tidak berdagang dengan kerap atau yang telah menyelamatkan jumlah yang lebih kecil.

Sekiranya Peraturan Fiduciary Menendang Bucket, Pelaburan Anda Mungkin Masih Lebih Selamat

WSJ melaporkan bahawa pembrokeran telah membelanjakan wang utama dalam menjangkakan pemerintahan fidusiari Obama sehingga model perniagaan mereka sesuai dengan mandat tersebut. Pelan-pelan yang diubah suai itu mengehadkan saiz komisen atau akaun persaraan berasaskan komisyen yang sama.

Walaupun Trump dan Jabatan Buruh mengedit - atau membuang peraturan itu sepenuhnya - sesetengah firma boleh menyimpan rancangan itu.

Contohnya, Merrill Lynch telah menamatkan akaun persaraannya berdasarkan komisen sepenuhnya dengan jangkaan peraturan fidusiari, dan berkata walaupun peraturan itu dilancarkan, ia akan mengenakan bayaran "berdasarkan peratusan aset."

Turn Anda: Adakah anda mula menyimpan untuk persaraan?

Lisa Rowan adalah penulis dan penerbit di The Penny Hoarder.