PeerStreet Review: Real Estate Crowdfunding Via Loans

Internet berubah cara Amerika Syarikat membiayai. Sebagai peminjam, kami menjangkakan untuk mencari maklumat pinjaman secara dalam talian. Chase meluluskan saya untuk kad kad kredit terakhir saya selepas saya memohon dalam talian.

Anda boleh mencari gadai janji, pinjaman pelajar, dan pinjaman peribadi secara dalam talian. Anda juga boleh memberi pinjaman kepada rakan sebaya menggunakan platform seperti Lending Club.

Tetapi tidak semua pasaran berubah pada kadar yang sama. Walaupun hari ini, pinjaman wang keras adalah pasaran yang retak dan tidak cekap. PeerStreet bertujuan mengubahnya. PeerStreet adalah platform dalam talian yang pertama yang membantu para pelabur untuk melabur dalam pinjaman wang keras.

Apakah PeerStreet?

PeerStreet adalah platform "crowdfunding" untuk pinjaman hartanah. Memang ramai sekali dalam erti kata bahawa pelabur mengumpulkan wang bersama untuk membeli pinjaman hartanah. Kebanyakan orang mengumpat crowdfunding dengan rakan sebaya untuk pinjaman rakan sebaya. PeerStreet bukanlah platform rakan sebaya rakan sebaya kerana PeerStreet tidak memberi pinjaman kepada peminjam.

Lebih tepat untuk memanggil mereka pasaran pinjaman sekunder. PeerStreet membeli pinjaman daripada peminjam swasta yang telah membuat perjanjian itu. Kebanyakan pinjaman di atas platform adalah penambahbaikan hartanah komersial atau pinjaman pembangunan.

Pinjaman biasa pada PeerStreet mempunyai tempoh matang sekitar satu tahun. Dalam tempoh beberapa tahun yang lalu, keseluruhan portfolio pinjaman PeerStreet telah memperoleh 7-12% setahun selepas yuran pelaburan (sehingga 1%).

Semua pinjaman di platform PeerStreet disokong oleh kedudukan Lien Pertama. Ini bermakna jika projek itu berjalan perut, PeerStreet mendapat aset yang mendasari. Pada ketika itu, PeerStreet akan membubarkan aset itu dan pelabur akan mendapatkan sedikit wang. Ia masih tidak jelas berapa banyak pelabur akan kehilangan semasa lalai kerana PeerStreet masih belum mempunyai peminjam ingkar dalam pinjaman.

Tiada siapa yang boleh menjangkakan bahawa rekod itu akan bertahan, tetapi pelabur PeerStreet mempunyai beberapa perlindungan ke bawah.

Bahagian Terbaik PeerStreet

PeerStreet menggunakan sains data dan proses penajaan jamin manual untuk memilih pinjaman terbaik untuk pelabur PeerStreet. Rekod lalai sifar mereka menunjukkan bahawa pasaran harta tanah yang sangat retak dan tidak cekap bermaksud pelabur mempunyai peluang untuk membuat pulangan yang diselaraskan dengan risiko yang pelik.

PeerStreet juga menggalakkan pelabur untuk mengekalkan pelbagai portfolio pinjaman. Dengan minimum $ 1,000 setiap pinjaman, kebanyakan pelabur boleh mempelbagaikan ke pasaran negara tanpa terlalu banyak kesulitan. Malah, PeerStreet bahkan memudahkan untuk melabur secara automatik. Pelabur hanya memasukkan tetapan pelaburan, dan PeerStreet memadankan mereka dengan peluang pelaburan pinjaman.

Akhir sekali, semua pinjaman di PeerStreet disokong oleh aset keras (hartanah), dan pinjaman biasanya mempunyai nisbah pinjaman ke nilai yang besar. Secara umum, pelabur akan menemui LTV antara 60-70% daripada nilai hartanah. LTV max pada platform PeerStreet adalah 75%. Kebanyakan orang akan memanggil ini pinjaman berisiko rendah.

Bahagian Terburuk Daripada PeerStreet

Setakat ini, PeerStreet telah menawarkan pelabur pulangan yang tinggi dan risiko rendah, tetapi platform itu mempunyai kekurangannya sendiri. Pertama, untuk melabur pada PeerStreet, anda perlu menjadi pelabur yang terakreditasi.

"Pelabur yang Terakreditasi" adalah istilah yang ditetapkan dan ditakrifkan oleh Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC). Di bawah undang-undang persekutuan Peraturan D dalam Akta Sekuriti 1933, syarikat-syarikat tertentu dikecualikan daripada mendaftarkan penjualan sekuriti, yang biasanya merupakan bentuk saham atau bon, dan dalam kes PeerStreet, hutang hartanah. Sekiranya dikecualikan, syarikat dikehendaki menjual hanya kepada pelabur yang bertauliah. Undang-undang ini direka untuk melindungi individu-individu tersebut tanpa nilai bersih tertentu daripada kerugian kecairan utama, apabila membeli sekuriti tidak berdaftar. Pelabur yang diakreditasi dilihat sebagai pelabur yang lebih canggih, yang mampu mengambil risiko bahawa terdapat beberapa sekuriti.

Ini bermakna anda perlu mempunyai nilai bersih lebih daripada $ 1 juta (tidak termasuk nilai rumah anda), atau anda perlu memperoleh lebih daripada $ 200,000 setahun ($ 300,000 sebagai pasangan).

Anda harus sentiasa ingat sifat pelaburan yang tidak cair. Anda tidak boleh menjual pelaburan anda. Anda perlu menunggu peminjam untuk membayar pinjaman sebelum anda mendapatkan modal anda kembali. Peminjam akan membuat pembayaran faedah sepanjang hayat pinjaman.

Kelemahan lain untuk PeerStreet adalah sukar bagi orang luar untuk menganggarkan risiko. Harta tanah adalah sangat kitaran. Kami berada dalam pasaran hartanah yang berkembang. Ini bermakna risiko lalai terhadap pinjaman hartanah adalah rendah sekarang. Bagaimanapun, pada masa akan datang, peminjam akan mula ingkar ke atas pinjaman PeerStreet. Pelabur tidak mempunyai jangkaan untuk berapa banyak yang boleh diperolehi semula apabila kesepakatan berlaku perut.

Adalah pendapat saya bahawa PeerStreet mengecilkan keselamatan pelaburan mereka. Sebahagian daripada pinjaman ini adalah untuk pengubahsuaian dan remodel. Pemaju mesti melengkapkan projek itu, atau harta itu akan bernilai kurang daripada ketika ia bermula.

Akhirnya, PeerStreet adalah platform mahal. PeerStreet mengenakan bayaran servis sebanyak 0.25-1% ke atas setiap pinjaman yang anda belanjakan. Ini bermakna jika pinjaman anda menghasilkan 10%, anda akan menerima kadar faedah 9%.

Cara Mula Melabur Di PeerStreet

Jika anda seorang pelabur terakreditasi, anda boleh membuat akaun di PeerStreet dan mula melayari peluang pelaburan dengan serta-merta. Setiap kali anda bersedia, anda boleh membiayai akaun dengan hanya $ 1000 untuk memulakan pelaburan.

Sebaik sahaja anda mencari pelaburan yang anda suka, anda boleh membiayainya dengan wang anda. Anda juga boleh melindungi pendapatan anda menggunakan IRA yang diarahkan sendiri.

Apa yang anda fikirkan mengenai pelaburan besar? Adakah anda akan menganggapnya dan mengapa atau mengapa tidak?

Kajian PeerStreet

• Suruhanjaya & Bayaran - 70
• Perkhidmatan Pelanggan - 80
• Kemudahan Penggunaan - 80
• Urus Aliran - 80
• Maklumat Pemberi Pinjaman - 70

76

Ringkasan

Jika anda mempunyai nilai bersih yang tinggi, anda mungkin berminat dengan PeerStreet, platform "crowdfunding" untuk pinjaman hartanah. Ketahui lebih lanjut dalam ulasan ini.